ISA계좌 200% 활용법 '매달 적립식으로 투자할만한 ETF'

by 사이다경제

*본 자료는 종목 추천 또는 투자권유 목적으로 제작되지 않았습니다. 광고 시점 및 미래에는 이와 다를 수 있습니다.

올해 ISA 계좌 안 만들면 바보?

ⓒ서울경제

2025년 1월 1일부터 시행이 예고된 금융투자소득세, 일명 금투세를 피하기 위한 절세계좌 가입이 증가하고 있습니다. 2016년 도입된 개인종합자산관리계좌(ISA)는 출시 8년 만에 가입자 500만 명을 넘었고 가입 금액은 25조 원에 달합니다.

특히 증권사 ISA 가입 금액이 올해만 4조 원 넘게 증가하면서 처음으로 은행을 추월한 것이 특이점입니다. 금투세가 도입되면 그동안 세금에서 자유로웠던 국내 주식과 국내 상장 ETF 매도 차익에도 세금이 붙게 되게 되는데, ISA 내 주식을 매매해 생긴 차익은 금투세 산정에 반영되지 않기 때문에 ISA 우산 아래 세금을 피하려는 수요가 크게 늘어나고 있다는 분석이 나오고 있습니다.

결과적으로 이제 절세계좌는 재테크에 있어서 선택이 아닌 필수 사항이 되었다고 할 수 있습니다.

버핏의 유언
S&P500 ETF에 대해 의외로 모르는 점 3가지

사실 이미 많은 사람들이 미국 ETF, 그중에서도 S&P500 ETF에 대한 관심이 많습니다. 투자의 전설 워런 버핏이 아내에게 남길 재산의 90%를 S&P500에 투자한다고 밝히면서, 잘 모를 때는 일단 미국 시장 대표지수인 S&P500 ETF를 사라는 말이 이제는 정설로 통하고 있죠.

워런버핏 인터뷰 ⓒCNBC단, S&P500에 투자할 수 있는 방법은 여러 가지입니다. 지금부터 사람들이 아직 잘 모르는 S&P500을 제대로 투자하는 방법 3가지를 소개하겠습니다.

1. 동일가중 방식 투자

S&P500 투자에서 잘 알려지지 않은 것이 바로 동일가중 방식입니다. S&P500 ETF를 산다는 것은 미국 대형주 500개를 1주씩 사는 것과 같습니다. 그렇다면 500개 주식을 어떤 비중으로 사는 걸까요? 비중을 나누는 방식은 2가지가 대표적입니다.

①시가총액 가중 방식

하나는 말 그대로 시가총액 순으로 투자비중을 정하는 것입니다. 시가총액이 클수록 투자비중이 더 커지는 것이죠. 현재 S&P500지수는 시총가중 방식을 적용하고 있습니다.

②동일비중 방식

동일가중은 모든 종목에 동일한 비중을 부과하는 방식으로 종목 비중에 고르게 투자하는 것입니다. S&P500 동일가중 ETF로 표기된 것들이 이런 식으로 투자하는 것이죠. 그렇다면 둘 중 어떤 방식으로 투자하는 S&P500 ETF가 좋을까요?

출처: Bloomberg, 미래에셋자산운용 | 기준일: 1990.01.01~2024.07.05 (본 자료는 종목 추천 또는 투자권유 목적으로 제작되지 않았습니다. 광고 시점 및 미래에는 이와 다를 수 있습니다.)

역사적으로 볼 때 똑같은 S&P500지수를 추종하지만 동일가중지수는 시가총액가중지수 대비 우수한 장기 성과를 기록했습니다. 동일가중의 ‘오른 것을 팔고 빠진 것을 사는 리밸런싱 효과’가 아웃퍼폼의 주요 원인이라고 할 수 있는데요, 그런 의미에서 미국을 비롯한 주요 글로벌 시장에서 동일비중 방식으로 투자하는 ETF 인기가 높아지고 있습니다.

ⓒSPDJI, 미래에셋자산운용 (본 자료는 종목 추천 또는 투자권유 목적으로 제작되지 않았습니다. 광고 시점 및 미래에는 이와 다를 수 있습니다.)

ⓒ한국경제

최근 미국 본토에서 S&P500 동일가중 ETF에 자금이 몰리는 현상이 나타난 것인데요, 올 초부터 이날까지 '인베스코 S&P500 동일 가중 ETF(RSP)'에는 지난해 말 운용자산(AUM)의 39.7%에 달하는 129억 달러가 순유입됐습니다. 이는 시가총액 가중 방식으로 구성된 S&P500의 종목 쏠림 현상이 심화된 영향으로 볼 수 있습니다.ⓒBloomberg, 미래에셋자산운용 | 기준일: 2023.01.01~2024.06.30 (본 자료는 종목 추천 또는 투자권유 목적으로 제작되지 않았습니다. 광고 시점 및 미래에는 이와 다를 수 있습니다.)현재 S&P500지수는 대형주들의 주가 상승으로 소수 종목 쏠림 현상이 심화되고 있습니다. 지난해부터 현재까지 S&P500 지수는 43%까지 상승한 가운데 이른바 M7 종목이 동기간 137% 상승하며 시장을 주도하고 있는데, M7을 제외한 S&P500의 수익률은 20%에 불과하며 M7은 2023년 이후 S&P500 지수 상승률의 절반 이상을 견인했습니다.

ⓒBloomberg, 미래에셋자산운용 | 기준일: 2024.06.30 (본 자료는 종목 추천 또는 투자권유 목적으로 제작되지 않았습니다. 광고 시점 및 미래에는 이와 다를 수 있습니다.)S&P500지수 내 M7 비중은 역사적으로 높은 수준으로 S&P500을 구성하는 상위 10종목 비중 합이 36%에 달하는데요, ‘잘 나가는 주식이 많으면 좋은 것 아닌가?’ 하는 생각이 들 수도 있지만 꼭 그렇지만도 않습니다.

시가총액 상위 소수 종목에 대한 의존도가 매우 높다보니 이들 대형주가 무너지면 상당히 큰 타격을 받을 수 있습니다. 또한 시장 분위기가 바뀌었을 때 중소형주가 상승하게 되더라도 중소형주 비중이 워낙 낮기 때문에 그 상승분을 반영하기도 어렵게 되죠.

2. 30년 이상 초장기 투자

S&P500 ETF를 제대로 투자하는 두 번째 방법은 초장기투자입니다. S&P500 ETF의 경우 자주 매수매도를 하는 단기투자는 어울리지 않습니다. S&P500지수의 투자기간별 성과를 보겠습니다.

2024년 7월 16일 기준 1개월 성과는 + 2.89% 6개월 성과는 + 18.15% 1년 성과는 + 24.51% 5년 성과는 + 89.18% 전체 기간 성과는 +652.13% 입니다.

ⓒGoogle | 기준일: 2024.07.15S&P500과 같은 대형지수는 대형 주식들만 모아놓은 지수인 만큼 안정적이지만 성장주에 비해선 단기 성장률이 크지 않을 수 있습니다. 하지만 안정적으로 장기 우상향한 이력이 있는 지수죠.

장기적으로 기대했던 수익을 내려면 최소 30년간은 팔지 않는다는 전략으로 초장기 투자를 하면 다양한 악재들을 극복하고 매력적인 성과를 얻을 수 있습니다. S&P500을 가장 잘 투자하는 법은 언제 살지를 고민하는 게 아니라 어쩌면 하루라도 빨리 사서 투자 기간을 늘리는 것이라고 할 수 있습니다.

3. 적립식 투자

S&P500 ETF를 장기투자 하는 관점에서 접근하기 가장 좋은 방식은 적립식 투자입니다. 목돈을 S&P500에 한 번에 넣어두는 것도 방법일 수 있지만, 앞서 소개한 것처럼 S&P500는 20~30년을 투자했을 때 빛을 발휘하는 상품이기 때문에 큰돈을 한 번에 투자했을 때 기회비용이 없는지를 고민해야 합니다.

때문에 매달 20~30만 원씩이라도 소액을 꾸준히 적립해 가는 게 팔지 않는 전략을 유지하기 훨씬 더 유리한 측면이 있겠죠.

미국 금리 인하가 가시화되고 있습니다. 지난 7월 10일(현지시간) 파월 의장이 "인플레이션이 2%에 완전히 도달할 때까지 기다릴 필요는 없다"라며 금리 인하를 암시하는 발언을 한 것인데요,

ⓒBloomberg, CME FedWatch | 기준일: 2024.07.02 (본 자료는 종목 추천 또는 투자권유 목적으로 제작되지 않았습니다. 광고 시점 및 미래에는 이와 다를 수 있습니다.)

금리 인하 사이클에는 중소형주가 대형주 대비 더 좋은 성과를 내는 경향이 있습니다. S&P500 동일가중 ETF가 지금 인기를 얻는 이유기도 하죠.

그런 의미에서 최근 미래에셋자산운용에서 아시아 최초로 상장한 TIGER미국S&P500동일가중 ETF를 ISA, IRP 계좌에서 활용할 필요가 있습니다. 앞서 살펴본 것처럼 미국에 상장된 S&P500 동일가중 ETF는 작년 전세계 주식형 ETF 자금 유입 5위를 기록하는 등 투자자들의 관심이 커지는 상황이고, 비단 미국뿐 아니라 유럽, 캐나다, 호주 등에 S&P500 동일가중 ETF가 상장되어 있는데요, 안타깝게도 국내에는 동일가중으로 S&P500을 추종하는 ETF가 없었습니다.

이런 가운데 이번에 미래에셋자산운용에서 동일가중 투자 수요를 충족시킬 수 있는 S&P500 동일가중 ETF를 아시아 최초로 출시한 것인데요, 해당 ETF를 통해 소수종목에 쏠려있는 S&P500의 의존도를 낮출 수 있고, 금리인하 시점에 맞춰 중소형주의 상승분을 가져가기에 유리한 측면이 있습니다.

ⓒBloomberg, 미래에셋자산운용 (본 자료는 종목 추천 또는 투자권유 목적으로 제작되지 않았습니다. 광고 시점 및 미래에는 이와 다를 수 있습니다.)특별히 과거 쏠림이 완화되는 국면에서 S&P500동일가중 지수는 시장을 상회하는 성과를 보였고,

현재 동일가중 S&P500을 S&P500으로 나눈 값인 ‘상대성과’ 측면에서 S&P500 동일가중 지수의 S&P500 대비 상대성과가 사상 최저점을 기록하고 있기 때문에 향후 시장 분위기가 전환되었을 때 상승분을 가져갈 수 있는 좋은 기회입니다.

역사적으로도 시가총액 가중방식보다 동일가중 방식이 아웃퍼폼하는 모습을 보여준 만큼, ISA계좌에 가장 많이 담는 미국주식 ETF 안에서도 포트폴리오를 다변화하여 장기적으로 더 높은 기대수익을 도모하는 현명한 투자를 하시기 바랍니다.

*본 콘텐츠는 미래에셋자산운용의 경제적 댓가를 받아 제작되었습니다.
한국금융투자협회 심사필 제 24-02996호 (2024.07.25 ~ 2025.07.26)

Credit Info
제공 사이다경제

더 알아보기

사이다경제

사이다경제

ISA계좌에 딱 2개만 담으세요. 노후 월 300만원 생활비 걱정 끝입니다

2025-04-09 00:00:00
사이다경제

결국 완전히 붕괴된 내수경제. IMF보다 더 끔찍한 역대급 위기 시작됐다

2025-04-01 00:00:00
사이다경제

한국에서 부자되고 싶다면 그냥 이 5가지만 반복하세요

2025-03-24 00:00:00
사이다경제

노후준비 10명 중 9명은 이 착각을 하고 있습니다

2025-03-19 00:00:00

BEST STORIES

브라보 마이 라이프

[카드뉴스] 코가 뻥! '환절기 비염' 지압법이 있다?

2025-04-17 00:00:00
힐링앤라이프

봄철 참진드기 활동 본격화… 질병청, 전국 23곳 감시 돌입

2025-04-18 00:00:00
여성동아

2025 S/S 주얼리 트렌드

2025-04-19 00:00:00
일간스포츠

'와' 롯데·한화가 2·3위라니, '5연패' SSG 이틀 만에 2→6위…순위가 요동쳤다(종합)

2025-04-19 00:00:00

경제

사이다경제

요즘 2030세대가 집 한 채 때문에 인생 망해가는 과정

2025-03-18 00:00:00
사이다경제

'50대 생활비 딱 이만큼 쓰세요' 지금 통장에 이 3가지 항목 찍혀있다면 평생 부자될 수 없습니다

2025-03-17 00:00:00
사이다경제

1억 있으면 여기 맘편히 딱 10년만 묻으세요. 월 100만원씩 평생 나옵니다

2025-02-25 00:00:00
사이다경제

'IMF급 국가위기' 국내 주식 싹 다 팔고 이 2가지에만 묻어두세요

2025-02-24 00:00:00